最近关于养老方面的新闻挺多：

2022年2月22日，人社部2021年第四季度新闻发布会，提到“1月起，职工养老保险已开始实施全国统筹”。

2月21日，银保监会也连发2份指导文件：《扩大养老理财产品试点范围通知》和《扩大专属商业养老保险试点范围的通知》。

于是有人就来问“什么是专属商业养老保险”，是否有什么特别优势，以及适不适合买等等。

今天就以支付宝中的三款专属养老保险为例，帮大家科普下~

1、什么是专属商业养老保险

专属：按指定政策开发的产品，政策来源于去年银保监会发布的《开展专属养老保险试点通知》

2、专属商业养老保险的设计模式

可以看出，专属养老保险有一定的强制性，具体表现为：

前5年主动退保--必然有损失；

5年后主动退保--必然收益打折扣；

在领取期主动退保--退保金额为零。

所以，专属养老保险属于强制性储蓄产品，换句话说，投入的资金，基本上不能用作其他用途，只能为未来养老做准备。

支付宝中专属养老保险测评

目前支付宝里有三款专属养老保险，分别为：

人保寿险：福寿年年·专属商业养老保险

太平人寿：岁岁金生·专属商业养老保险

太平洋人寿：易生福·专属商业养老保险

1. 三款产品均采用2种账户组合：

稳健型特点：有较高的保底收益，人保福寿年年保底收益最高为3%，其他两款为2%。

进取型特点：投资更积极，实际收益可达到较高水平，最低也不会亏损。

两种账户可相互转换，但每年会有转换次数限制。

都支持一次性缴、追加、定期缴费等多种方式，资金少时少交，资金多时可多交，中途暂时断交也不影响保单效力。

保险公司会设定各项手续费，目前这三款可认为都是0费用；

说明：太平洋易生福的保单服务费为0.2%，但每年公布的收益率，是已经扣除后的，所以也可以当成0费用，比如本来应该是5%的收益率，扣除0.2%，公布出来就是4.8%；其它产品也同理。

所以不用纠结费用扣除，我们在意的是最终的收益率。

4. 60岁以后可领取多少养老金？

交一样的费用、未来每个月或每年领取多少养老金，取决于三个因素

a. 在60岁时总保单账户价值，也就是前期收益越高，未来领取的也越多；所以本质上就是收益率的问题。

b. 选择的领取年限：选10年领肯定比选终身领，每月/年领取金额多；当然总领取的金额可能不一样。

c. 转换表：对应转换表数据越高，可领取金额的也越高；转换表在投保时约定，后期不可更改。

按当前转换表：不管未来如何变化，都按现在固定的转换表进行转换，比如太保的易生福采用就是当前转换表。

按领取年龄时的当期转换表：有一定的不确实性，数值比当前的转换表有可能低，也可能高。比如人保福寿年年和太平岁岁金生，采用的是领取时的当期转换表。

其中，福寿年年和岁岁金生是按当前转换表进行的演示，由于这两款约定要按60岁时当期转换表进行转换，所以未来领取的金额，可能低于演示，也可能高于演示。

从演示表中可以看出，如果按稳健保底收益，未来每月领取金额是每月保费的2倍-2.5倍左右；如果收益比较理想，能一直达到去年收益标准，未来每月领取金额是每月保费的3.1倍-3.4倍左右。

这三款专属养老保险问答

1. 如何辨别一款产品是否属于专属养老保险?

答：因为专属养老保险有一定的专属性，名称中必须带有“专属养老保险”这几个字，其他类型的保险不能使用。

所以，只要看条款名称即可，如果有“专属商业养老保险”这几个字，就一定属于。

2. 现在资金少可以少交，后期资金充足可以多交吗？

答：可以，可以随时追加

3. 目前投保时只能选择一个账户，在投保后能追加到另一个账户中吗？比如10000元保费，我想放5000到稳健账户、另5000元放进取账户。

答：可以，目前支付宝中的功能还没上全，后期完善后，可以投保时就可以分别投入两个账户；后期追加也能指定账户追加。

4. 投进去的钱，主动退保会不会有损失？

答：非必要不建议主动退保。在储蓄期：前5前会有损失、5年后收益率会打折扣；在领取期，主动退保金为零。

5. 目前只有60岁领取，我想65岁开始领取，后期能否改？

答：官方客服回答是可以的，在60岁之前提交修改即可，个人建议投保前可再咨询客服进行核实。

6. 领取期有10年、20年、25年、终身等，选择哪个更好些？

答：选择预期寿命与领取期最接近的。

比如张三预估自己能活80岁，那么选择20年的最划算；李四预估自己能活100岁，那么选择终身最合适。

7. 保底收益是一定能达到的吗？

8. 比如领取一年，就身故了，这种情况怎么办？

答：一般是退还未领取的个人账户价值，个人账户价值为养老金开始领取日的账户价值，即储蓄期累计的本利和。

比如：60岁时累计本利和为50万，在第一年领取3万元养老金后身故，会赔付50万-3万=47万给受益人。

9. 哪些情况下比较“吃亏”？

答：领取总和小于个人账户价值（领取开始日时）之前就身故；

比如：60岁时累计本利和为50万，从60岁开始每年领3万，领终身，如果在领了10年后身故，身故金额赔付为50万-3*10万=20万；相当于这50万在这10年内没有任何利息。

当然“吃亏”仅仅指在这期间无收益而已。

10. 这种专属养老保险合适买吗？

答：其实没有合适不合适一说，关键在于我们能否理解这些产品的特点，如果能理解并且自己适合这种特点，入手没什么问题的。

养老产品绝大数都具有“强制性储蓄”、“灵活性低”、“收益率不太高，但有一定的保底收益”的特点，有些人认为是优点，也有人认为是缺点，所以也因人而异；

不过这就是养老保险的独特点，如果太灵活可能期间资金就被“各种事件”所动用，反而达不到养老保障的目的。

总之，买养老保险，就不要想着只投个几年，然后就要全部领取出来，它是做养老保障的，不是短期理财产品。