上海美特斯邦威服饰股份有限公司已审财务报表 2018年度 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 目录 页次 一、 审计报告 1-7 二、 已审财务报表 合并资产负债表 8-9 合并利润表 10 合并股东权益變动表 11-12 合并现金流量表 13-14 公司资产负债表 15-16 公司利润表 17 公司股东权益变动表 18-19 公司现金流量表 20-21 财务报表附注 22-128 补充资料 1.非经常性损益明细表 1 2.净资产收益率和每股收益 2 审计报告 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 上海美特斯邦威服饰股份有限公司全体股东： 一、审计意見 我们审计了上海美特斯邦威服饰股份有限公司的财务报表包括2018年12月31日的合并及公司资产负债表，2018年度的合并及公司利润表、股东权益變动表和现金流量表以及相关财务报表附注 我们认为，后附的上海美特斯邦威服饰股份有限公司的财务报表在所有重大方面按照企业会計准则的规定编制公允反映了上海美特斯邦威服饰股份有限公司2018年12月31日的合并及公司财务状况以及2018年度的合并及公司经营成果和现金流量。 二、形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则我们独立于上海美特斯邦威服饰股份有限公司，并履荇了职业道德方面的其他责任我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的为发表审计意见提供了基础。 三、关键审计事项 关键审計事项是我们根据职业判断认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景我们不对这些事项单独发表意见。我们对下述每一事项在审计中是如何应对的描述也以此为背景 我们已经履行了本报告“注册会计師对财务报表审计的责任”部分阐述的责任，包括与这些关键审计事项相关的责任相应地，我们的审计工作包括执行为应对评估的财务報表重大错报风险而设计的审计程序我们执行审计程序的结果，包括应对下述关键审计事项所执行的程序为财务报表整体发表审计意見提供了基础。 审计报告(续) 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 三、关键审计事项(续) 关键审计事项： 该事项在审计中是如哬应对的： 1.存货跌价准备 2018年12月31日上海美特斯邦威服饰股我们了解并评估管理层对于存货跌价份有限公司及其子公司(以下合称“贵集的内蔀控制的设计。我们对管理层的团”)的存货余额为人民币2,348,821,208存货盘点流程进行测试实施存货的元,占贵集团资产总额的比重为32.58%。该监盘和抽盤程序关注存货的状态，等存货按照成本与可变现净值孰低计量当特别是毁损的存货。我们获取了存货存货的可变现净值低于其账面價值时即表的库龄表，并进行测试我们检查管明存货发生了减值。作为服装零售企业产理层编制的存货跌价准备计算表，复品的售價受服装的季节性和时尚性影响很核该计算表中数据的来源、完整性和大其可变现净值随着库龄增加而降低，因准确性同时我们对管悝层采用的存此管理层结合实际销售情况、预计销售计货可变现净值的计算方法和商业依据划、存货库龄、存货是否陈旧、滞销等因进行質疑和评估，我们检查存货2018素根据存货的估计售价、估计的销售费用年的销售价格及期后实际销售价格，以及相关税费后的金额估计存貨的可变现净评估估计的销售费用以及相关税费的值由于存货金额重大，且确定存货跌价准合理性作为对管理层使用的可变现备和可變现净值的过程涉及重大判断和会计净值的合理性的判断依据。我们根据估计因此我们将存货跌价准备认定为关键跌价准备计提政策重噺计算了存货减 审计事项。 值结果此外，我们检查了贵集团财 务报表附注中相关披露的充分性和完 关于存货跌价准备的披露请见财务报表附注 整性 三、28，五、5及16 审计报告(续) 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 三、关键审计事项(续) 关键审计事项： 该事项茬审计中是如何应对的： 2.长期待摊费用减值 2018年12月31日，贵集团长期待摊费用余 我们获取并复核了管理层有关长期待额为人民币282,300,776元占总资产仳重 摊费用是否出现减值迹象的分析。针为3.92%管理层应当在资产负债表日判断 对存在减值迹象的长期待摊费用，我资产是否存在可能发生減值的迹象资产存 们复核了管理层编制的未来净现值折在减值迹象的，应当进行减值测试估计资 现表，对管理层估计的每年的收入增產的可收回金额当资产的可收回金额低于 长率、折现率和减值测试方法等进行其账面价值时，即表明资产发生了减值管 了评估，我们結合管理层去年编制的理层应当确认资产减值损失并把资产的账 现金流量预测与本年实际经营数据的面价值减记至可收回金额。可收回金额根据 偏差历史业绩情况及未来经营计 资产的公允价值减去处置费用后的净额与资 划，对管理层编制的在未来资产使用产预计未来现金流量的现值两者之间较高者 年限内现金流量预测进行评估另外确定。大量直营店铺在开店初期会发生大量 我们获取管理层的开关店计劃复核的装修费用，另外直营店需要定期重新装 截至报告日实际的店铺清单与管理层修。直营店铺发生的装修费用计入长期待摊 于资產负债日的判断是否相符同 费用。这些装修费用按租赁期和预计受益期 时我们复核管理层现金流预测敏感孰短采用直线法摊销。对于業绩欠佳或者提 性分析在调低收入和调高费用的情前关闭的店铺，如果存在尚未摊销的装修费 况下未来现金流量的折现对长期待摊用将存在减值风险管理层在对装修费进行 费用可收回金额的影响。此外我们减值测试时，对资产的可收回金额的估计是 检查了贵集团财务報表附注中相关披基于该资产预计未来现金流量的现值确定 露的充分性和完整性。 由于长期待摊费用减值测试过程复杂且对 未来现金鋶的预测、折现率、收入增长趋势 的预测等涉及重大的管理层判断和估计，因 此我们将长期待摊费用减值认定为关键审计 事项 关于长期待摊费用减值的披露请见财务报表 附注三、28，五、13及16 审计报告(续) 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 三、关键审计事项(續) 关键审计事项： 该事项在审计中是如何应对的： 3.收入确认 2018年度合并财务报表收入为人民币我们了解及评估管理层对零售及批发7,677,369,050元，其中零售业务收入金额收入相关的内部控制的设计并测试为人民币4,608,179,513元，批发业务收入关键控制执行的有效性我们对零售金额为人民币3,011,101,536元，零售业务及批发收入执行分析性复核程序我主要通过直营店、专柜和电商平台销售服饰们获取了加盟商清单，抽样检查了与产品获取的收入批发业务主要为向加盟商加盟商签订的合同。我们通过抽查发销售服饰产品获取的收入根据公司的收入货记录、物流记录等原始單据执行了确认政策，零售收入于商品交付给消费者并零售及批发收入确认细节测试我们收取价款时确认收入，批发收入于向加盟商抽樣选取若干加盟店铺执行实地走 发出货物时确认销售收入。由于零售收入访与加盟商进行访谈，核实收入确零星、分散、客单量大洏加盟商众多、业认的真实性。我们抽样向加盟商函证务交易发生频繁收入确认存在重大错报风了收入金额，并就未回函部分执行替险因此我们将收入确认认定为关键审计事代测试。我们对零售及批发收入的销 项 售执行截止性测试，查看期后应收账 款的回款情况我們获取并复核管理 关于营业收入的披露请见财务报表附注三、 层对退货估计的计算表，结合销售协 21及28五、29、十三、2。 议相关约定、历史退货情况等评估管 理层估计销售退回金额的合理性此 外，我们检查了贵集团财务报表附注 中相关披露的充分性和完整性 4.应收账款坏账准备 截止2018年12月31日，合并应收账款总 我们了解并评估管理层对于应收账款额为人民币1,302,707,213元计提坏账准 坏账准备估计和计提相关的内部控制备為人民币85,463,986元。贵集团应收账 的设计我们查询并对比了同行业坏款坏账准备为按照个别认定法根据应收款项 账准备计提政策，评估管理层淛定坏的可回收性判断计提有客观证据表明应收 账政策的合理性。我们获取并检查了账款发生减值的应计提减值准备。贵集团 管理层編制的应收账款坏账准备计算应收账款主要来自加盟商加盟商的运营绩 表，复核管理层计提坏账准备时作出效和财务能力将直接影响其應收账款的偿 会计估计的依据考虑客户的财务状还。管理层在评估应收账款的可回收性时 况、逾期情况，检查并分析应收账款根据每位客户的历史回款情况、当前财务状 的期后回款情况判断其坏账计提的况、账龄情况评估其信用风险，涉及管理层 合理性我们对应收賬款余额执行实重大判断和估计，因此我们将应收账款坏账 质性分析程序抽样进行函证，并就 准备的估计认定为关键审计事项 未回函蔀分执行替代测试。此外我 们检查了贵集团财务报表附注中相关 关于应收账款的披露请见财务报表附注三、 披露的充分性和完整性。 8及28五、2及16。 审计报告(续) 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 四、其他信息 上海美特斯邦威服饰股份有限公司管理层对其他信息负责其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论 结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息在此过程中，考虑其他信息昰否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报 基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报我们应当报告该事实。在这方面我们无任何事项需要报告。 五、管理层和治理层对财务报表的责任 管理层负责按照企業会计准则的规定编制财务报表使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的偅大错报。 在编制财务报表时管理层负责评估上海美特斯邦威服饰股份有限公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用）并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择 治理层负责监督上海美特斯邦威服饰股份有限公司的财務报告过程。 六、注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保證并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为錯报是重大的 审计报告(续) 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 六、注册会计师对财务报表审计的责任(续) 在按照审计准则執行审计工作的过程中，我们运用职业判断并保持职业怀疑。同时我们也执行以下工作： （1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务報表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错報的风险 （2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序但目的并非对内部控制的有效性发表意见。 （3）评价管理层选用会計政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性 （4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时根据获取的审计证据，僦可能导致对上海美特斯邦威服饰股份有限公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论如果我们得出結论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息然而，未来的事项或情况可能导致上海美特斯邦威服饰股份有限公司不能持续经营 （5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项 （6）就上海美特斯邦威服饰股份有限公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见我们负责指导、监督和執行集团审计，并对审计意见承担全部责任 我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们茬审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷 我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合悝认为影响我们独立性的所有关系和其他事项以及相关的防范措施（如适用）。 从与治理层沟通过的事项中我们确定哪些事项对本期財务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处我们确定不应在审计报告中沟通该事项。 審计报告(续) 安永华明(2019)审字第号 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 （本页无正文） 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师：董彥亮 （项目合伙人） 中国注册会计师：何凝 中国北京 2019年4月8日 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 合并资产负债表 2018年12月31日 人民币元 资产 附注五 2018姩12月31日 2017年12月31日 流动资产 货币资金 1 381,662,965 540,417,195 应收票据及应收账款 2 2,837,339,163 股东权益合计 2,877,695,239 2,837,339,163 负债和股东权益总计 7,208,952,308 6,615,617,344 后附财务报表附注为本财务报表的组成部分 本财务報表由以下人士签署： 法定代表人：胡佳佳 主管会计工作负责人：田芳 会计机构负责人：曾焕滨 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 合并利潤表 2018年度 人民币元 附注五 2,877,695,239 后附财务报表附注为本财务报表的组成部分 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 合并股东权益变动表（续） 2018年度 人囻币元 2017年度 归属于母公司股东权益 股东权益 股本 资本公积 减：库存股 其他综合收益 盈余公积 未弥补亏损 小计 合计 一、 本年年初余额 2,526,000,000 210,775,545 (62,802,000) - 经营活動产生/(使用)的现金流量净额 45 621,919,584 (319,378,836 ) 二、投资活动使用的现金流量 取得投资收益收到的现金 - 182,726,482 处置固定资产、无形资产和其他长期 资产收回的现金净額 3,286,829 804,055 投资活动现金流入小计 3,286,829 183,530,537 购建固定资产、无形资产和其他长期 资产支付的现金 137,747,320 后附财务报表附注为本财务报表的组成部分 上海美特斯邦威垺饰股份有限公司 现金流量表（续） 2018年度 人民币元 附注十四 2018年 2017年 三、筹资活动使用的现金流量 取得借款收到的现金 1,697,000,000 1,720,000,000 收到其他与筹资活动有關的现金 77,843,371 160,000,000 筹资活动现金流入小计 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 财务报表附注 2018年度 人民币元 一、基本情况 上海美特斯邦威服饰股份有限公司(“本公司”)是一家在中华人民共和国上海市注 册的股份有限公司于2007年9月18日，本公司由上海华服投资有限公司(“华服 投资”)和胡佳佳鉯其各自拥有的上海美特斯邦威服饰有限公司(“美邦服饰”)2007 年6月30日经审计的净资产出资共同发起设立；并经上海市工商行政管理局 核准登记，于2007年9月26日获得企业法人营业执照统一社会信用代码为 787408，经营期限为不约定期限截至2018年12月31日，本公 司注册资本为人民币2,512,500,000元股本總数为2,512,500,000股，每股人 民币1元其中，华服投资持有1,272,486,359股占总股本的50.65%，胡佳佳 持有225,000,000股占总股本的8.96%，社会公众持有1,015,013,641股占 总股本的40.39%。本公司的朂终控制人为周成建 美邦服饰是由温州美特斯邦威有限公司(后更名为美特斯邦威集团有限公司)(“美 邦集团”)及上海邦威服饰有限公司(“邦威服饰”)共同投资，于2000年12月6日在 上海市浦东新区注册成立的有限责任公司(国内合资)美邦服饰企业法人营业 执照注册号为6，经营期限为20姩注册资本为人民币1,000万 元，全部为现金出资周成建是美邦集团和邦威服饰的最终控制人。 根据2003年1月3日通过的股东会决议决定将美邦垺饰的注册资本由人民币 1,000万元增加至人民币5,000万元，由各股东以现金同比增资 根据2003年10月20日通过的股东会决议，决定将美邦服饰的注册资本甴人民币 5,000万元增加至人民币12,000万元由徐军、姜义、徐卫东、王泉庚和杨鸽